倉單質押業(yè)務是一項新興的物流服務，是傳統(tǒng)倉儲企業(yè)經營模式的創(chuàng)新，為傳統(tǒng)倉儲企業(yè)增添新的贏利點，有助于其向現(xiàn)代物流企業(yè)順利轉型。但是倉單質押監(jiān)管業(yè)務也有一定的風險，物流倉儲企業(yè)必須重視風險控制。

前景廣闊

倉單質押是以倉單為標的而成立的一種質權，其核心在于企業(yè)以在庫動產作為質押物向銀行申請貸款。物流倉儲企業(yè)經銀行審核授權后，受銀行委托提供代理監(jiān)管服務，對質押物進行庫存監(jiān)管，質押貨物的存放地點可以是倉單出具方的倉庫，也可以是具有一定倉儲能力和倉儲管理經驗、良好行業(yè)信譽的第三方出質人自辦倉庫，但后者需要倉單出具方派人監(jiān)管并承擔監(jiān)管責任。

倉儲企業(yè)開展倉單質押監(jiān)管業(yè)務，不僅增加企業(yè)收入，還能夠吸引更多的客戶，獲得提供更多倉儲服務的機會，拓寬利潤增長空間，提升企業(yè)競爭力。貨主企業(yè)通過倉單質押可以解決融資難的問題，加速資金周轉，提高資金使用效率，實現(xiàn)經營規(guī)模擴大，提高企業(yè)效益。銀行通過倉單質押拓寬新的業(yè)務范圍，同時有倉儲企業(yè)的擔保，降低了銀行的風險。該業(yè)務的開展，提高了整個社會整體經濟運轉效率，實現(xiàn)了多方共贏，具有非常好的發(fā)展前景。

風險諸多

鑒于倉單質押本身的業(yè)務性質，物流企業(yè)開展這一業(yè)務必然會存在著這樣那樣的風險。在筆者看來，該類風險具體可分為以下幾種：

質押貨物所有權風險。倉單質押要求必須是申貸企業(yè)自有所有權倉儲物才可以進行質押，若申貸企業(yè)將非法所得物或他人貨物質押，或者多次重復抵押，必將給倉儲企業(yè)和銀行帶來巨大的損失。

質押貨物選擇風險。在庫存放商品品種很多，但并不是所有商品都適合進行質押。如果質押商品選擇不當，其市場價格在質押期間大幅下降，就會出現(xiàn)企業(yè)貸款額高于質押物價值的現(xiàn)象，帶來一定程度的風險。還有一些商品由于本身的物理化學特性容易發(fā)生變化，造成質量的下降和數(shù)量的減少，也會帶來相應的風險。

倉單風險。倉單是質押貸款和提取貨物憑證，是重要的物權證券。但目前倉庫所開具倉單大多是自己設計的，形式各異，自成一體，格式不夠規(guī)范。倉單的不規(guī)范將為物流企業(yè)經營倉單質押業(yè)務帶來潛在的風險。

質押監(jiān)管風險。目前部分物流企業(yè)信息系統(tǒng)不甚完善，和銀行信息傳遞存在這樣或那樣的問題，往往信息滯后或不對稱，可能出現(xiàn)監(jiān)管漏洞，給某些惡意質押人以可乘之機，造成質權落空。

內部管理和操作風險。現(xiàn)階段，我國物流企業(yè)正處于由傳統(tǒng)物流業(yè)向現(xiàn)代物流業(yè)轉型的過程中，大多中小物流企業(yè)信息化程度很低，有的甚至還處于人工作業(yè)階段，相應地可能形成操作失誤和內部人員作弊風險。

防范對策

筆者認為，物流倉儲企業(yè)要想有效防范和控制倉單質押風險，需從多方面加以著手。

首先，應審慎選擇貨主企業(yè)，嚴格確認所有權歸屬。物流倉儲企業(yè)在進行貨權驗收時，一定要履行嚴格的貨權確認程序，相關證明、文件、發(fā)票手續(xù)等索要齊全，只有所有權屬于出質人的貨物才能出質，防范質押貨物所有權風險。同時通過對出質人的主營業(yè)務增長率和資產負債率等主要財務指標的審查，評估其經營能力和信用狀況，最終選擇那些主營業(yè)務突出、財務狀況超過行業(yè)平均水平、經營現(xiàn)金流穩(wěn)定充沛的申貸企業(yè)，實現(xiàn)合作共贏。

其次，要謹慎選擇質押物。倉單質押業(yè)務屬于動產質押的一種，故質押物的選擇，要結合國內外經濟形勢，選擇那些價值相對穩(wěn)定，短期內不會出現(xiàn)很大波動的、關系國計民生的、稀缺性資源等貨物作為質押物；易變質、易損耗、市場價值波動大、流通性差、無經常性市場的貨物不能被選為質押物。另外質押物要存在公開的交易市場，銷售渠道廣泛，且貨物來源要合法，避免質押走私物、違禁物品、國家禁止和限制交易的貨物。

再者，要規(guī)范倉單管理。倉單使用統(tǒng)一格式，內容要明確規(guī)范，應包含如下要素：設定質押商品名稱、種類、數(shù)量、質量、價值，銀行信貸員審核意見，出質方、質權方公章，借款企業(yè)負責人、銀行負責人簽章及時間，備注欄要注明此憑證屬質押合同權利憑證。同時設專人對倉單進行管理，并對倉單的內容是否齊全、印章樣式是否與預留印鑒一致等內容嚴格審核，保證倉單真實有效；倉單管理員在與銀行聯(lián)系確認后方可辦理提貨出庫，并嚴格遵守發(fā)貨下限；對同一倉單項下貨物在不同時間提取的情況，依據(jù)貨主和銀行共同簽署的“專用倉單分提單”出貨，同時登記明細臺賬，直至出完所有貨物。

還要加強過程中監(jiān)督管理。一是倉儲企業(yè)要完善制度建設，建立嚴格的倉單質押操作流程，嚴格提貨手續(xù)，明確相關崗位職責權限，完善倉庫信息化建設。信息化能降低人為操作的失誤，更高效與客戶和銀行進行信息的溝通和共享，能有效避免風險的出現(xiàn)。二是加強質押物的動態(tài)管理。嚴格區(qū)分倉單項下已出質貨物和普通貨物，保證所監(jiān)管貨物的數(shù)量或價值大于或等于合同的約定。三是設置預警線。對可能發(fā)生的風險提前預警，當市場價格下跌至預警線時，按協(xié)議規(guī)定通知出質人增加質物和保證金，防止質押物價值減少，影響資金回籠，形成損失。

另外，要加強員工培訓，提升員工整體素質。人是企業(yè)經營中最重要的因素，企業(yè)員工的素質與行為決定著企業(yè)成敗。倉儲企業(yè)需要不斷修改完善企業(yè)內部各項規(guī)章制度、操作流程，來規(guī)范員工行為，控制員工可能給企業(yè)帶來的風險；同時采取多形式、多層次對員工加強培訓及后續(xù)教育，提升員工業(yè)務水平和綜合素質，提高企業(yè)核心競爭力，提高企業(yè)效益。

倉單質押業(yè)務作為一項新興的物流增值服務，雖然在國內開展時間不長，但發(fā)展迅速，成為很多物流倉儲企業(yè)一項重要利潤來源。同時由于倉單質押業(yè)務涉及法律法規(guī)、信息化、內部管理、人員素質等諸多方面的一系列問題，可能會產生一定的風險，只有有效防范，才能使倉單質押成為倉儲企業(yè)新的利潤增長點。